Влияние запрета бинарных опционов в Европе на их популярность

Рейтинг лучших брокеров бинарных опционов 2020 года по надежности:
  • FinMax
    FinMax

    Бонусы для новых трейдеров до 20 000$!

  • BINARIUM
    BINARIUM

    Огромный раздел по обучению. Бесплатные прогнозы и стратегии!

Европейский ритейл-форекс все больше напоминает российский

Дата последнего обновления материала: 9.02.2020

Европейская служба по ценным бумагам и финансовым рынкам — по совместительству официальный поставщик проблем для форекс/CFD-брокеров и провайдеров бинарных опционов в последние годы — волевым решением (пока временно, на 3 месяца) запрещает деятельность «бинарщиков» на территории ЕС уже со 2 июля 2020 года. Их товарищам по несчастью — брокерским компаниям — тоже мало не покажется: с 1 августа максимальное кредитное плечо для торговли CFD и FOREX будет существенно снижено.

Компании от ритейл-форекса и CFD-брокеры должны будут ограничить max leverage до 1:30 для основных валютных пар, 1:20 для не основных, 1:10 для товарных инструментов и неосновных индексов, 1:5 для акций и 1:2 для крипто. Кроме того, клиенты указанных компаний должны быть в курсе всех рисков, иметь доступ к статистике по сделкам трейдеров, а также должны быть защищены от отрицательного баланса. Понятно, что ни о каких бонусах и тому подобных маркетинговых ухищрениях и речи быть не может.

Похожая статья Форекс-брокеры реагируют на ужесточение законодательства Судя по всему, цель ESMA — концентрация рынка до нескольких крупных компаний. А что будет с остальными участниками рынка? Адаптация к новым условиям — задача сложная даже для крупных брокеров, у среднего же и мелкого бизнеса есть только один выход — отход в офшорные юрисдикции. Да, но офшорное регулирование (если оно вообще есть) оставляет желать лучшего, а защита прав и средств клиентов компаний с банановых островов практически нулевая. Это значит, что ESMA, закручивая гайки, фактически подталкивает любителей торговли с высоким leverage (а их больше, чем кажется) к сотрудничеству с компаниями, неторговые риски в которых зашкаливают.

Пояснение: со 2 июля 2020 года бинарные опционы будут по-прежнему доступны в ЕС трейдерам с подтвержденным профессиональным статусом.

Подобным же образом складывается ситуация и в российской форекс-юрисдикции: рынок контролируют несколько дилеров с весьма унылыми торговыми условиями (leverage до 1:50, из инструментов — только валютные пары, удаленная идентификация невозможна) и не менее унылыми годовыми финансовыми отчетами, а ЦБ и АФД «отлавливают и бьют» нелегалов, не имеющих аккредитации и членства в отраслевой СРО (блокировки сайтов, возбуждение дел по факту незаконной рекламы). Клиенты же в массе своей выбирают офшоры: там и «к людям относятся помягче, и на вопросы смотрят ширше».

С другой стороны, у граждан Евросоюза есть один способ поучаствовать на рынке Форекс и CFD под строгим регулятором и на приемлемых торговых условиях после 1 августа 2020 года: в западной и центральной Европе есть регионы, на которые не распространяется регулирование ESMA, где будут доступны и высокий leverage и широкий спектр инструментов. Например, Швейцария (FINMA) предлагает участникам рынка кредитное плечо до 1:200 и даже бинарные опционы. Есть и внешние юрисдикции, где жесткое регулирование не мешает предлагать нормальные торговые условия, например, Австралия.

Похожая статья MiFID II — новая реальность на финансовом рынке ЕС Как бы то ни было, времена массовых выступлений обманутых клиентов брокеров и провайдеров бинарных опционов и гневных заголовков в европейской прессе уходят в прошлое. В конечном счете, по мнению регуляторов, снижение leverage и полный запрет скомпрометировавших себя бинарных опционов являются оправданной мерой для защиты клиентов от потери капитала (не умеете читать договор и управлять рисками — не суйтесь на рынок), а самих компаний от банкротства (еще долго не будет забыт инцидент с Национальным Банком Швейцарии в 2020 году). Кредитное плечо до 1:1000, агрессивные бонусные практики и сомнительные методы привлечения — все это кануло в Лету.

Вообще, ужесточения в европейском регулировании сложно называть внезапными: даже МПС вроде Visa и MasterCard в последние годы фиксировали рост жалоб держателей карт в отношении форекс-компаний и «бинарщиков». Еще в 2020 году указанные МПС серьезно ограничили транзакции провайдерам БО, работающих с клиентами из США, Канады и Японии, а в мае 2020 года MasterCard заявила о том, что с 12 октября 2020 года выделяет компании вышеуказанного профиля в категорию Business Risk Assessment and Mitigation, BRAM со всеми вытекающими (требования жесткой отчетности со стороны платежных процессоров, обрабатывающих транзакции BRAM-компаний, и от самих BRAMов).

Скорее всего, указанное ужесточение политики обработки операций «высокорисковых провайдеров» поддержат и другие платежные системы (Visa), а также европейские банки.

Все брокеры рынка Форекс — мошенники?

Апдейт от 8 июня 2020 года: если политика ESMA кому-то покажется чересчур жесткой, обратите внимание на США, где на данный момент по результатам расследования, проводимого финансовым регулятором CFTC совместно с ФБР, идет грандиозная облава на участников индустрии бинарных опционов (брокеры, провайдеры платежных систем, партнерские агентства, сопутствующие сервисы), в обход закона предлагающих свои услуги американским гражданам. Уже известно об аресте Джареда Дэвиса — «главаря международной мошеннической схемы в области бинарных опционов».

Апдейт от 25 августа 2020 года: регулятором ESMA принято решение продлить введенный ранее запрет на предложение бинарных опционов розничным потребителям до конца 2020 года. Коме того, из-под запрета будут выведены некоторые типы бинарных опционов.

Апдейт от 2 октября 2020 года: общеевропейский финансовый регулятор, Управление по ценным бумагам и рынкам ESMA, принял решение продлить запрет на предложение торговли бинарными опционами розничным клиентам Евросоюза еще на 3 месяца, начиная со 2 октября 2020 года, и принял решение продлить ограничения на предложение торговли CFD розничным клиентам Евросоюза еще на 3 месяца, начиная с 1 ноября 2020 года.

Апдейт от 9 ноября 2020 года: Управление по ценным бумагам и рынкам сообщило об очередном продлении запрета на предложение торговли бинарными опционами розничным клиентам Евросоюза еще на 3 месяца, теперь начиная с 2 января 2020.

Рейтинг русскоязычных брокеров бинарных опционов:
  • FinMax
    FinMax

    Бонусы для новых трейдеров до 20 000$!

  • BINARIUM
    BINARIUM

    Огромный раздел по обучению. Бесплатные прогнозы и стратегии!

Европа продлевает запрет на бинарные опционы до 2020 года

Вместе с тем, долгосрочные и другие некоторые типы бинарных опционов будут разрешены.

Общеевропейский финансовый регулятор, Европейское управление по ценным бумагам и финансовым рынкам (ESMA), продлевает введенный ранее запрет на предложение бинарных опционов розничным потребителям до конца, текущего 2020 года. Между тем, далее подразумеваются послабления и вывод из-под запрета некоторых видов опционов.

Напомним, что в рамках общеевропейской директивы ESMA, начиная со 2 июля 2020, на территории Евросоюза введен полный запрет на предложение бинарных опционов розничным инвесторам. Действие директивы ограничено 3-х месячным сроком, но у регулятора есть полномочия продлевать ее на дополнительные 3 месяца, чем ESMA теперь и воспользовалось.

«Управление ESMA тщательно взвесило необходимость продления действующего запрета, и считает, что проблема в сфере защиты инвесторов, связанная с предложением бинарных опционов розничным клиентам, продолжает существовать», говорится в сегодняшнем заявлении европейского регулятора.

Добавьте наш ресурс в раздел «Мои источники» в системе «Яндекс Новости» и читайте еще больше эксклюзивных и интересных новостей! Чтобы добавить Forex Magnates Russia в избранное, перейдите по ссылке.

Между тем, из-под запрета будут выведены некоторые типы бинарных опционов. А именно, опцион должен отвечать всем трем критериям: срок экспирации опциона не менее 90 календарных дней; должен быть составлен и опубликован проспект опциона, утвержденный в соответствии с Директивой о проспектах (2003/71/EC); опцион не должен приносить провайдеру никакой прибыли кроме заранее определенных комиссионных, сборов за операцию и покрытия подобных расходов, кроме того, бинарный опцион не должен представлять провайдеру рыночные риски, то есть должен хеджироваться провайдером, в течение всего срока его действия.

Кроме того, будут разрешены бинарные опционы, наименьшее из двух фиксированных значений выплат которых будет больше или равно общей суме затраченных клиентом средств, включая комиссионные сборы и другие сопутствующие покупке опциона расходы клиента. То есть, логика такова, что недопускаются опционы, с суммой выплаты, которая не превышает сумму потраченных клиентом средств на приобретение такого опциона.

Председатель Финансовой Комиссии, Петр Татарников, прокомментировал решение ESMA: «Несмотря на то, что ESMA продлевает запрет на предложение Бинарных Опционов ещё на 3 месяца, данное правило имеет исключения. В частности, исключаются контракты, где риск потери средств инвестором существенно ниже. Например, контакты со сроком экспирации не менее 3-х месяцев. Также из-под запрета ушли контракты, имеющие два предопределенных варианта выплат на момент экспирации, ни один из которых не меньше первоначальных инвестиций клиента. Выплата по таким опционам может быть выше или ниже, но при любом исходе инвестор не потеряет вложенные в сделку средства».

Все о регуляции в Бинарных Опционах

Торговля опционами известна достаточно давно, но такая деятельность проходила вне биржи и совершенно не контролировалась. Крупнейшая в мире Чикагская торговая палата организовала биржу опционов в середине 1973 года и установила правила взаимоотношений в этой сфере финансовой деятельности. Со временем и остальные биржи внесли опционы в свои реестры, а регулирование обрело более чёткие рамки. Была организована специальная комиссия, контролирующая исполнение обязательств между покупателями и продавцами. Как происходит регуляция в сфере Бинарных Опционов, а также как регулируется это рынок в России — в нашем сегодняшнем материале.

В 2008 году на Чикагской бирже опционов ( Chicago Board Options Exchange, CBOE) появились первые бинарные опционы. Были также созданы специализированные биржи бинарных опционов. Новый финансовый инструмент быстро распространился по американским торговым площадкам. Сейчас в США бинарные опционы контролируют Торговая комиссия по фьючерсам и Комиссия по ценным бумагам. Биржевые, или реальные бинарные опционы, и по сей день торгуются на биржах в США, Канаде, Великобритании.

В отличие от биржевых, остальные бинарные опционы не торгуются на биржах, а оборачиваются внутри брокерских компаний. Такие опционы называют также букмекерскими, так как это фактически ставка на рост или снижение цены, а размер выигрыша фиксирован. Такие бинарные опционы первыми начали предлагать своим клиентам израильские форекс-брокеры. Это произошло почти сразу после появления бинарных опционов на американских биржах. Они уверяли, что контракты выводятся на биржи опционов, хотя на самом деле выплачивали выигрыши из средств, полученных от проигравших трейдеров. Израильское законодательство того времени позволяло предоставлять услуги такого рода.

Начало ужесточения контроля Бинарных Опционов

Законы, подобные израильским, существовали также на Кипре, Виргинских островах и в других оффшорах. Когда израильский финансовый регулятор разобрался в нелегальной деятельности брокеров, законы были ужесточены и бинарные опционы перебрались в другие места. К этому времени развелось много мошеннических организаций, обманывающих клиентов и предоставляющих услуги очень низкого качества. Большинство из них зарегистрировались на Кипре. Кипр всегда привлекал финансовые компании низким уровнем налогов и мягкими требованиями к регулированию финансовых учреждений.

Кипрская комиссия CySEC имеет репутацию дружелюбного регулятора финансовой отрасли, который относительно легко регистрирует брокеров рынка Форекс. И в 2020 году, после одобрения Европейской комиссией, бинарные опционы были включены в официальный перечень финансовых инструментов, регулируемых CySEC, и она стала единственным контролирующим органом для европейских брокеров бинарных опционов. И сейчас большинство этих брокеров бинарных опционов зарегистрированы на Кипре. Таким образом, страны ЕС признают бинарные опционы финансовыми инструментами. Дело в том, что по Соглашению ЕС услуги, законодательно разрешенные в одной из стран, могут предлагаться во всех странах Единого Экономического Пространства.

В последнее время появляются сведения, что Кипрский финансовый регулятор планирует применить новые методы и требования регулирования лицензированных брокеров. Это связано с усилением критики со стороны крупных брокеров рынка Форекс и других европейских регуляторов.

В Европе брокеры бинарных опционов должны соблюдать также Директиву Евросоюза для финансовых рынков (MIFID). Однако рынок бинарных опционов полностью не оформлен законодательно. Это остается барьером в развитии такого вида финансовой деятельности. Никто не сомневается, что следует внести значительные изменения в законы. Но дело в том, что при определении статуса бинарных опционов возникают разногласия в самой сути.

Азартная игра или торговля?

Это важный вопрос классификации бинарных опционов. По поводу биржевых опционов сомнений нет. В США, например, это легальный производный финансовый инструмент. А к небиржевым бинарным опционам отношение различное. Законодательство отдельных стран относит их к одной из форм инвестиций, торговлю облагают налогом и регулируют. В остальной Европе бинарные опционы не считаются инвестициями. Более того, часть брокеров бинарных опционов зарегистрировали свою деятельность как гемблинг (азартные игры). Соответственно, государственного контроля таких операций нет. Никто же не будет жаловаться, что проигрался в казино.

Вопросы регулирования торговли бинарными опционами рассматривались финансовыми комиссиями многих стран мира. Ситуация в законодательстве постоянно меняется. Однако единого и безопасного для всех участников правового поля до сих пор нет. Плохо работающие и недобросовестные компании, потеряв репутацию, могут спокойно регистрировать новое юридическое лицо. Хотя есть тенденция к ужесточению надзора. Известны случаи санкций и даже арестов за незаконную финансовую деятельность в некоторых странах.

Обзор регламентации БО в разных странах мира

В Соединенных Штатах торговля бинарными опционами разрешена только на специализированных биржах и регулируется соответствующими органами. Букмекерских брокеров там нет. Американским гражданам запрещены азартные игры в интернете, поэтому европейские брокеры их даже не регистрируют. В Канаде лицензии на торговлю бинарными опционами не выдаются.

В Европейском Союзе, помимо регуляции бинарных опционов Кипрской комиссией, отдельные страны вводят свои ограничения и запреты. Например, во Франции запрещена реклама, а в Бельгии запрет полный. В Великобритании регулятор финансовых рынков АРК может выдавать надежным компаниям разрешения на азартные игры. Однако этот регулятор недавно официально заявил, что ведется работа по переходу регулирования бинарных опционов из игорного бизнеса в сферу финансовых продуктов.

Подобный процесс был пройден на Мальте. Это небольшое островное государство в Средиземном море является членом Европейского Союза. До марта 2020 года за бинарными опционами надзирало Управление лотерей и азартных игр. В июле 2020 года Мальта перевела торговлю БО под юрисдикцию MIFID и признала бинарные опционы вторичными финансовыми инструментами. Мальтийский регулятор MFSA начал выдавать лицензии бинарным брокерам. Однако в 2020 году MFSA значительно изменил условия выдачи лицензий в сторону ужесточения.

Израиль, после многочисленных жалоб, запретил полностью деятельность бинарных брокеров. В остальных странах Ближнего Востока действуют брокеры, контролируемые Кипрским регулятором. В Африке быстро растет рынок бинарных опционов, но только в ЮАР практически нет ограничений. В Азии и Тихоокеанском регионе нет особых ограничений, хотя для получения лицензии брокерам требуется выполнять специальные условия. Австралийский регулятор признает бинарные опционы финансовым инструментом. В Южной Америке также не запрещены бинарные опционы.

Законна ли торговля бинарными опционами в России

Бинарные опционы в России появились в 2020 году и быстро приобрели популярность. Способствовало этому то, что более десяти лет уже был известен рынок Форекс. Это подготовило почву. Торговать на Форекс казалось чем-то сложным, а здесь вроде тоже самое, но намного проще. Тысячи людей открывали счета в сомнительных конторах. Когда же оказалось, что некоторые из них даже не выплачивают прибыль, появилась необходимость в каком-то контроле.

Однако Центральный Банк РФ регулирует только фондовый и срочный рынки, для чего разработано и действует соответствующее законодательство. В 2020 был принят закон о регулировании рынка Форекс. Но в этом законе ничего нет о бинарных опционах и фактически он только ограничивает недобросовестную рекламу форекс-брокеров.

Законы России не запрещают открывать счета и торговать у иностранных брокеров. Но российских трейдеров всё же волнует легальность их деятельности. На рынке услуг по доступу к финансовым рынкам можно встретить множество компаний иностранного происхождения. Часть из них как один из инструментов торговли предлагает бинарный опцион. Рейтинг таких компаний возглавляют вроде бы российские брокеры. На самом деле эти финансовые компании зарегистрированы в оффшорах, регулируются CySEC, MFSA и другими регуляторами. Но они имеют полностью русский интерфейс на сайтах и торговых платформах, русскоязычную поддержку, офисы в российских городах.

Федеральная служба финансовых рынков (ФСФР) до 2020 года выдавала лицензии на брокерскую деятельность. Такие лицензии получили несколько брокеров рынка Форекс в России. Сейчас подобные лицензии выдает ЦБ РФ. Брокеры, получившие лицензии от ФСФР и ЦБ РФ, предлагают торговлю бинарными опционами. Получается, что де-факто государство признает законность этого вида финансовой деятельности, но никак не регламентирует.

Однако наличие таких лицензий имеет очень важное значение. Во-первых, это придает авторитетности компании. Во-вторых, клиент компании имеет право обратиться в юридическую службу Банка России при возникновении спорных ситуаций. Это может быть оформлено как защита прав потребителя финансовых услуг. Но реально получить такую защиту можно только на основании публичных нормативных документов брокера. Если в этих документах регламентируется торговля бинарными опционами, то есть основания для судебных исков. Государственных же гарантий нет.

Негосударственное регулирование в России

Брокеры бинарных опционов с европейской регистрацией (Кипр, Мальта) обязаны пройти сертификацию у государственного регулятора. В России такого требования нет, но существует ЦРОФР (Центр регулирования отношений на финансовых рынках). Это негосударственная организация, которая выдает сертификаты брокерам бинарных опционов в России. ЦРОФР декларирует себя как некоммерческая организация, но взимает плату за выдачу лицензий, которую называет членскими взносами. Сообщается, что брокеры, получающие лицензии, проходят жесткую проверку качества предоставляемых услуг.

ЦРОФР объявил своими целями снижение рисков для клиентов брокерских компаний, создание компенсационного фонда и внедрение систем оценки деятельности финансовых учреждений. Для этого Центр проводит анализ функционирования таких учреждений и сопоставление уровня их услуг с признанными международными компаниями. Создан регламент внутренних норм Центра для получения сертификата. При выдаче сертификата предпочтение оказывается тем брокерам, которые уже имеют зарубежные лицензии. Для получения сертификата брокер должен иметь стаж работы не менее двух лет, 5000 пользователей, 2500 депозитов и офисы в любых странах и городах.

Что же получают клиенты брокеров от сертифицирования ЦРОФР? На сайте Центра много обещаний о гарантиях и защите прав трейдеров. На самом деле у него нет никаких рычагов воздействия на недобросовестных брокеров. Но всё-таки на сайте организации можно заполнить и отослать форму претензии к брокеру. Брокер, дорожащий репутацией, постарается уладить конфликт. Также важно то, что компания, потратившая деньги и прошедшая сертификацию, будет привлекательнее для клиентов. Сертификат ЦРОФР выдаётся на год и серьезная компания не захочет его терять.

Всё это имеет значение скорее для повышения авторитета и пиара брокеров бинарных опционов. Физический адрес и учредители Центра неизвестны и нет никаких данных о том, кто разрешил выдавать лицензии.

Заключение

Открывая счет у брокера бинарных опционов, особенно если вы раньше там никогда не работали, кроме отзывов в интернете и просмотре профильных тем на различных форумах, теперь не забудьте обратить внимание на его регулятора и лицензию. Случаи форс-мажоров, а иногда и просто мошенничество со стороны малоизвестных контор в наше время — не редкость. Поэтому внимательно относитесь к выбору брокера БО — лишние проблемы с выводом прибыли или потеря всего депозита вам ни к чему.

Открыть счет и получить бонусные деньги:
  • FinMax
    FinMax

    Бонусы для новых трейдеров до 20 000$!

  • BINARIUM
    BINARIUM

    Огромный раздел по обучению. Бесплатные прогнозы и стратегии!

Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Бинарные опционы для начинающих трейдеров
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: